民生宏观 · 周君芝(zhī)团队

　　导读

　　广(guǎng)交会(huì)是中国“第一展"，疫后(hòu)线下(xià)广交终于在4月中旬(xún)重启(qǐ)。我们赶赴133届广交会(huì)，把握人流交织背后的中国出口暗线。

　　要点

　　4月中国进(jìn)出口(kǒu)商品交易会（即广交会）疫后(hòu)重启线下开(kāi)展，我们(men)随即赶赴广交会(huì)开展(zhǎn)专项(xiàng)调研，用(yòng)另一个视角观察(chá)中国出(chū)口企业现(xiàn)状，并捕(bǔ)捉一些能够(gòu)反映中国出口长期趋势的线索(suǒ)。

　　通过广交(jiāo)会观察中国企业(yè)出口(kǒu)状(zhuàng)况(kuàng)，有两大天然优势(shì)。

　　广交会规模(mó)最大、商品种类(lèi)最全、参会采购商数(shù)量多(duō)且(qiě)国别广，被誉为“中国第一(yī)展”。

　　以本届广交会(huì)为例，展会面积达到(dào)150万平方(fāng)米，时(shí)间(jiān)跨度从4月15日至5月5日(rì)，按照3期分别举办，涉及16个(gè)大类品种(zhǒng)，基(jī)本(běn)覆(fù)盖(gài)主(zhǔ)要商品。

　　广交会参展企业(yè)所涉及的规模大小和所属地域(yù)非常广泛，包括大量中小(xiǎo)外贸(mào)企业，也包(bāo)括行业龙(lóng)头企业。广交会能够提供充足(zú)样本(běn)，便于(yú)我(wǒ)们观察中国外(wài)贸(mào)出口企业群像，这是广交会反馈中国出口(kǒu)信息的第一大(dà)优势。

　　对外贸企业而言，外贸(mào)展会是重要的拓客渠道。新增客源(yuán)的(de)数量和质量，影(yǐng)响外(wài)贸企(qǐ)业长期新增订单。广交会(huì)参(cān)会客户及参展氛围，能够为我们把握更(gèng)长趋势的外贸(mào)大环境和出(chū)口(kǒu)大趋势(shì)提供线索。这是广交会反(fǎn)馈中国出口信(xìn)息的第二大(dà)优势。

　　本次(cì)广交会调研，我们得到当下中国出口企业群(qún)像五点(diǎn)特征，或预(yù)示(shì)中国出口趋势(shì)。

　　趋势一(yī)，客流总体旺盛，然更多(duō)来自(zì)境内采购商(shāng)，欧美采(cǎi)购商流量明显低(dī)于(yú)往年。

　　本次广交会客流量相对旺盛(shèng)，相较以往，今年(nián)境内采购商明显增多(duō)。境内和境(jìng)外客流比重达到3:1。往年(nián)国内外(wài)客户充分交流时(shí)，境内和境外(wài)采购商比例达到1:1。

　　本次参展外商以东盟、日韩(hán)、非洲为主(zhǔ)，还包含部分中东和俄(é)罗斯客户群(qún)体。欧美客户(hù)数量明显下降，意味着高(gāo)效益客户不足，毕竟(jìng)欧美客户属于(yú)高效(xiào)益(yì)客户。

　　趋势二(èr)，“一带一路”沿线(xiàn)国家（东(dōng)南亚(yà)、俄罗(luó)斯和中东）构成中国出口新(xīn)动能。

　　与(yǔ)我们之前长三角出口调研信息一致(zhì)，本(běn)次(cì)广交会调(diào)研反馈，一带一路国(guó)家订单增幅较大。其中东南亚订单饱满(mǎn)，俄罗斯和中东因订单总(zǒng)量尚小。

　　针对俄罗(luó)斯和(hé)中(zhōng)东国家订单，中国不同类型出口企业(yè)感受存异。部分企业表示今年(nián)对俄快(kuài)速(sù)增长，增速甚至超过30％；部(bù)分企业则表示今年对俄出口(kǒu)并未发生太大(dà)变化。

　　趋势三(sān)，相较大(dà)型(xíng)和自(zì)主(zhǔ)品牌外贸企业，小企(qǐ)业和代(dài)工企业出口压力明显更大(dà)。

　　企业普遍反(fǎn)馈今年(nián)海外需求较过去两年明(míng)显(xiǎn)走弱，不同(tóng)规模和类型企业反馈(kuì)，它(tā)们具体面临的(de)出(chū)口压(yā)力存在明显差异(yì)。

　　小型企业普遍反馈今(jīn)年订单明显下(xià)滑，中(zhōng)大型企业反馈(kuì)今年订单虽有下(xià)滑，下滑(huá)程度较轻，甚至部分(fēn)大中型企(qǐ)业订单略有(yǒu)增长。

　　相(xiāng)较(jiào)单纯的代(dài)加(jiā)工企业(yè)，具备自主品牌的出口(kǒu)企(qǐ)业订单情(qíng)况相(xiāng)对较好，出口(kǒu)压力较轻。

　　趋(qū)势四(sì)，2023年中国出口企(qǐ)业仍面临一定贸易摩擦压力(lì)。

　　本次调研反馈，中国外(wài)贸企业面(miàn)临较为(wèi)普(pǔ)遍(biàn)的贸易摩(mó)擦(cā)。不仅传统的欧美(měi)发达国家对(duì)中国外贸企业保有持(chí)续的(de)贸易摩擦，甚至发展中(zhōng)经拼多多10几块的美瞳可以用吗，拼多多ovolook品牌美瞳济体(tǐ)与中国之间的贸易摩擦也(yě)在加剧。

　　例如中国对非洲地区出口的贸易摩擦正在加剧，主要方(fāng)式为加征(zhēng)关(guān)税(shuì)，目的在于保护(hù)本地制(zhì)造业(yè)发展；

　　又例如，东非共同(tóng)体对外关税税(shuì)率分(fēn)三档(dàng)，终端消(xiāo)费品25％、中间产品10％、原材料和(hé)资本货物0％。设置关税的初衷是为保护本(běn)地制(zhì)造业(yè)免受廉(lián)价进口竞(jìng)争。

　　趋势五，中国出口企(qǐ)业产业(yè)转移(yí)范围正在扩大(dà)，转移进程正在加速。

　　调研企业普遍反(fǎn)馈，受关税(shuì)税率和劳动力成本因素影响，当前(qián)中国企业已经(jīng)开始产业转(zhuǎn)移。疫情(qíng)之后产(拼多多10几块的美瞳可以用吗，拼多多ovolook品牌美瞳chǎn)业转移浪潮加速，头部大型企业(yè)是这一轮产业转移浪潮中的主(zhǔ)体。

　　目录

　　正文

　　引(yǐn)言

　　3月中旬，我(wǒ)们开展(zhǎn)杭州(zhōu)外贸(mào)专项调研，随后(hòu)发布《中国出口的优(yōu)势与忧虑(lǜ)》和(hé)《中国(guó)产业转移的三点现实》两篇(piān)专(zhuān)题报告，提示中国出口两(liǎng)点(diǎn)超预期表现：

　　一是今(jīn)年(nián)一季(jì)度中国出口订单和金额或将大(dà)增，主因去年底订(dìng)单转移至(zhì)年初；

　　二是(shì)疫(yì)情(qíng)之后中国出口(kǒu)企(qǐ)业迎来产(chǎn)业(yè)转移浪潮(cháo)，并影(yǐng)响(xiǎng)中国出口产品(pǐn)结构。

　　4月(yuè)中国进出口商(shāng)品交易会（即广交会）疫(yì)后(hòu)重启线下开展，我(wǒ)们前往广州(zhōu)进行专(zhuān)项(xiàng)调研，从另一(yī)个角度观察中国(guó)当下(xià)出口(kǒu)现状以及中国出口(kǒu)企业面临的(de)长(zhǎng)期趋势。

　　一、外贸展会能够反(fǎn)映(yìng)出口的大环境(jìng)和(hé)大趋势(shì)

　　对(duì)外贸企业而言(yán)，外(wài)贸展会是一个重要的(de)拓(tuò)客渠道，能(néng)够集(jí)中(zhōng)高效拓展新(xīn)客户群体。新增客源的数量和质量，影(yǐng)响外贸企业(yè)长期新增(zēng)订单规模。

　　值得(dé)注意的是(shì)，外贸展会(huì)新拓客(kè)户并不(bù)意味着(zhe)当期订单(dān)暴增。短期之内海关总署(shǔ)统计的出(chū)口订单(dān)主要与之前客户签订的老订单相关。外贸展会反映的是更(gèng)长期的外贸(mào)大环境和出口大(dà)趋势。

　　二、广交会为(wèi)中国(guó)最大外贸展会，可(kě)观察样本充足

　　广交(jiāo)会作为中国最(zuì)大的(de)进出口商品展会，已经举办133届，为中国历史(shǐ)最长的外贸(mào)展会(huì)，被(bèi)誉为“中国第一展”。

　　广交会(huì)的(de)会(huì)展规模(mó)最大、商(shāng)品(pǐn)种类最全、企业类型(xíng)最(zuì)多、参会采购商数量(liàng)最多、国别最(zuì)广，能够为我们观察中国外贸出口现状和趋(qū)势提供充足样本。

　　133届广交会(huì)的展会(huì)面积达到150万平(píng)方米(mǐ)，时间(jiān)跨(kuà)度从4月15日至5月(yuè)5日，按照(zhào)3期分别(bié)举(jǔ)办，每(měi)期涉及商品种(zhǒng)类(lèi)包括：

　　第(dì)一期：电(diàn)子及家(jiā)电、照(zhào)明、车辆及配件、机械、五金工具(jù)、建(jiàn)材、化工产品、能(néng)源；

　　第二期：日用消费品、礼(lǐ)品、家(jiā)居装饰品(pǐn)；

　　第三(sān)期：纺织服装、鞋、办公箱(xiāng)包及休闲用(yòng)品、医(yī)药及医疗保健(jiàn)、食品。

　　133届广(guǎng)交会第1、2期累计参展企业数量达(dá)到2.5万家，参展数量较多。

　　三(sān)、今年广交会反映(yìng)当前外(wài)贸环境(jìng)五点(diǎn)特征

　　第一，客(kè)流(liú)旺盛，更多来(lái)自境内采购商，欧美采(cǎi)购商流量明显低于往(wǎng)年。

　　结合现场调研企业反馈，本次广交会客流量相(xiāng)当旺盛，但相(xiāng)较往期展会(huì)，本(běn)次广交(jiāo)会开放境内采购商(shāng)名额(é)，客流结构上境内(nèi)采购商与境外采购商占比为3 ：1。换言之，本次展(zhǎn)会更多人(rén)流来自于(yú)境内采购商，往年内外交流比较(jiào)充(chōng)分(fēn)时，境内和(hé)境(jìng)外采购商比例(lì)达到1:1。

　　本次外商结构中，欧美客户数量(liàng)明显(xiǎn)不足，本次境外采购商主(zhǔ)要为东盟、日韩、中东(dōng)、俄罗斯和(hé)非洲(zhōu)等客户群体(tǐ)。

　　对(duì)中国外贸企(qǐ)业(yè)而言(yán)，欧美客户属于高效益客(kè)户，欧美采购商(shāng)数量下(xià)降，意味着(zhe)本次广交(jiāo)会(huì)反馈(kuì)出来的信(xìn)息是当下高效(xiào)益客户占比有所下降。

　　根据部分企(qǐ)业(yè)反馈，本次(cì)欧(ōu)美(měi)客户数量偏少，可能和(hé)过去3年欧美跨境(jìng)电商发(fā)展(zhǎn)迅(xùn)速(sù)有(yǒu)关(guān)，部(bù)分采购商(shāng)已经不(bù)直接前往线下展会。

　　第二，“一带一路”沿线国家构成(chéng)出口新动能。

　　与近期出口(kǒu)数据相匹(pǐ)配，调研(yán)企业反馈“一带(dài)一路(lù)”国家的(de)订(dìng)单(dān)增幅(fú)较为明显。除东南亚外，俄(é)罗斯(sī)和(hé)中东整(zhěng)体的采购规模相(xiāng)对偏小。

　　因此，针(zhēn)对(duì)俄罗斯和中东客户订(dìng)单，不同(tóng)企(qǐ)业之间(jiān)感受存在明显差异(yì)。部分企(qǐ)业表示今年对(duì)俄增长超过(guò)30％，部分企(qǐ)业则表示(shì)对(duì)俄出口并未(wèi)增长。

　　和前(qián)次(cì)调研(yán)结果相近，企业普遍(biàn)反(fǎn)馈欧(ōu)美出(chū)口动能最(zuì)为疲弱，日韩需求相对平稳。

　　第三(sān)，相较(jiào)大型(xíng)和自主品(pǐn)牌(pái)外(wài)贸企业，小企业(yè)和(hé)代工企业出口(kǒu)压力明显更大。

　　企业普遍反馈目前(qián)海外需求较(jiào)过去2年(nián)有明显走弱，不同规模和类(lèi)型的企(qǐ)业(yè)所面临的出口压力存在(zài)明显差异。